Торговый лист (CFTC, технический анализ) на 21-25 марта

Торговый лист (CFTC, технический анализ) на 21-25 марта

Актуальный обзор финансовых рынков по данным СFTC:
Еженедельный обзор финансовых рынков. Торговый лист на 23 — 29 октября.

Торговый лист на текущую неделю

List-2103

Американский доллар (DXY)

Несмотря на активную бомбардировку новостных потоков слухами и предрассудками относительно перспектив монетарных политик ФРС и ЕЦБ, индикатор нетто-позиции не разворачивался и техническая картинка продолжает сочетаться с мнением профессиональных участников рынка, крупные спекулянты продают (отмечено зеленой стрелочкой на графике ниже).

С точки зрения технического анализа тенденция является медвежьей. Данное утверждение будет оставаться истинным пока цена находится ниже уровня сопротивления дневного таймфрейма, верхняя граница которого находится в районе максимумов 16 марта.

Dollar-Index-DXY-Chart-CFTC-2103

Евро (EURUSD)

График валютной пары EURUSD является практически точной зеркальной копией индекса доллара. Американская валюта активно снижается, вследствие чего наблюдается укрепление валютной пары EURUSD. Рынок остается в устойчивом среднесрочном бычьем тренде, при этом на прошедшей неделе цена достигла уровня сопротивления недельного таймфрейма (1.1250 — 1.1370), который являлся одной из ключевых целей для быков.

EURUSD-D1-2103

Пока рынок остается выше уровня поддержки дневного таймфрейма (минимум 16 марта), с точки зрения технического анализа, тенденция будет оставаться бычьей.

На рынке европейской валюты третью неделю подряд объем продаж со стороны крупных спекулянтов превышает объем покупок, профессиональные участники продолжают продавать на растущем рынке (отмечено зеленой стрелочкой на графике ниже). Это, наряду с фактом достижения среднесрочной бычьей цели, делает пару EURUSD одним из наименее привлекательных финансовых инструментов торговой недели.

EURUSD-Chart-CFTC-2103

Золото (XAUUSD)

Рынок продолжает колебаться в районе мощной бычьей цели — нижней границы уровня сопротивления месячного таймфрейма (1281 — 1309$). Чем выше таймфрейм, тем очевиднее цель для участников торгов. В районе ключевых уровней поддержки и сопротивления рынок часто останавливается, на дневном таймфрейме формируются боковые тренды и/или наблюдаются глубокие коррекции.

XAUUSD-MN-2103

Подобное происходит, когда объем новых денег, поддерживающих ценовое движение, постепенно иссякает, участники рынка не уверены в продолжении ценового движения, некоторые стремятся выгодно войти в направлении, противоположном предыдущему движению, часть открытых ранее позиций закрывается.

В такие периоды рынок меняется, поскольку единого мнения о перспективах дальнейшего движения более нет. Происходящее на рынке в настоящий момент является нормой для наиболее ликвидных рынков. Цена часто ведет себя именно таким образом в районе ключевых уровней поддержки и сопротивления.

Отчеты CFTC говорят о том, что крупные спекулянты продолжают покупать (GCJ16). При этом, как упоминалось ранее, на дневном таймфрейме нет четкой технической картинки, цена переходит в боковой тренд. По моему мнению, при торговле на Daily, стоит понаблюдать за дальнейшим развитием событий (пробоем уровня поддержки или сопротивления на дневном таймфрейме).

Швейцарский франк (USDCHF)

Рынок остается в бычьем тренде (медвежьем для USDCHF). Как и евро, швейцарский франк торгуется в районе недельного уровня (диапазон 0.9657 — 0.9770 для USDCHF), что увеличивает вероятность формирования флэтов и треугольников на таймфреймах Daily и ниже.

Тем не менее, на рынке швейцарского франка, в отличие от европейской валюты, техническая картинка сочетается с мнением профессиональных участников рынка (отмечено зеленой стрелочкой на графике ниже). В случае формирования глубокой коррекции мы можем увидеть отличное отношение потенциальной прибыли к рискам.

Ключевая отметка для продавцов — 0.9912 (для валютной пары USDCHF). Пока рынок остается ниже этой отметки среднесрочная тенденция на рынке USDCHF является медвежьей.

CHFUSD-Chart-CFTC

Японская йена (USDJPY)

Цена пробила формировавшийся ранее треугольник в направлении соответствующем мнению профессиональных участников рынка (ранее крупные спекулянты наращивали бычьи позиции по мере формирования треугольника на дневном таймфрейме) среднесрочная тенденция теперь является бычьей (медвежьей для USDJPY). Интересно, что по мере укрепления йены (снижения USDJPY) крупные спекулянты закрыли существенную часть открытых ранее позиций на покупку (продажу USDJPY).

Подобные действия, вероятнее всего, свидетельствуют о фиксации прибыли в открытых ранее позициях — профессиональные участники начинают сомневаться в перспективности открытых ранее сделок. Индикатор нетто-позиции на фоне подобных действий развернулся и техническая картинка теперь не сочетается с мнением профессиональных участников рынка.

JPY-Chart-CFTC-2103

Британский фунт (GBPUSD)

Среднесрочная тенденция остается бычьей. В отчетном периоде наблюдались активные покупки со стороны профессиональных спекулянтов. Индикатор нетто-позиции развернулся и техническая картинка теперь сочетается с мнением крупных участников рынка. Бычьи позиции вновь выглядят актуальными.

Учитывая линейность ценового движения, привлекательное отношение потенциальной прибыли к рисками может сформироваться по факту завершения коррекции на дневном таймфрейме. Пока рынок остается выше уровня поддержки дневного таймфрейма (минимум 16 марта), с точки зрения технического анализа, тенденция будет оставаться бычьей.

GBP-Chart-CFTC-2103

Американский фондовый рынок (S&P500)

Тенденция остается бычьей и сочетается с мнением крупных спекулянтов. Интересно, что активного роста индикатора нетто-позиции не наблюдается, что, несмотря на линейные движения рынка, свидетельствует об отсутствии ажиотажного спроса со стороны профессиональных игроков.

Подобная ситуация характерна как для стандартного (SPM16), так и для мини-фьючерса (ESM16). С точки зрения технического анализа тренд будет оставаться восходящим пока рынок находится выше уровня поддержки дневного таймфрейма, отметки 1960 (мини-фьючерс ESM16).

SP500-Mini-Chart-CFTC-2103

Резюме

Учитывая все вышесказанное, наиболее интересными активами на текущей неделе могут стать британский фунт, швейцарский франк, новозеландский доллар и индекс SandP500 в любых его проявлениях.

Достойные внимания точки входа в рынок на дневных таймфреймах могут сформироваться лишь после завершения коррекций, которые на большинстве указанных выше финансовых инструментов еще не начали формироваться. С текущих отметок получить отношение потенциальной прибыли к рискам в 2:1 не представляется возможным, поскольку адекватные отметки для фиксации риска находятся слишком далеко, а возможные цели — близко. Сигнал для расчета отношения прибыль/риск — глубокая коррекция рынка к пробитому ранее уровню на дневном таймфрейме.

Успехов!

Share